今日市场信号：美国6月零售数据大幅不及预期 英国CPI即将公布

  7月19日，周三亚市盘中，美元指数窄幅震荡，目前交投于99.94附近。美元指数周二从15个月低点略上涨，此前6月份核心零售销售强劲增长，投资者在等待美联储下周的利率决定。周二美元指数收涨0.05%，报99.95。

  美国6月整体零售销售环比增长0.2%，增幅低于预期。5月数据也被上修，显示销售增长0.5%，前值为增长0.3%。核心零售销售显示出更大的韧性。除汽车、汽油、建材和食品服务外，6月核心零售销售环比增长0.6%。5月份数据被小幅上修，显示核心零售销售增长0.3%，前值为增长0.2%。

  CIBC Capital Markets驻多伦多的北美外汇策略主管Bipan Rai表示，整体数据低于预期表明“美联储正在取得一些进展”。Rai说：“核心数据仍相当强劲，这些数据将影响到GDP和国内需求。这在很大程度上支持美联储确实需要在本月晚些时候加息。”

  在数据显示6月消费者和生产者物价涨幅放缓后，美元骤降，数据提振了市场对美联储在7月25-26日会议上加息25个基点后停止加息的预期。

  联邦基金利率期货交易员预计今年将再加息33个基点，指标利率将在11月份达到5.40%的峰值。 周二公布的其他数据显示，6月美国制造业产出意外下降，但第二季度反弹，因机动车产量在连续两个季度下降后出现增长。

  交易商本周还将关注欧元区、英国和日本等地区公布的通胀数据，以寻找全球通胀是否降温的进一步线索。

  亚洲市场

  澳洲联储会议纪要称，委员会考虑将利率保持稳定或上调25个基点。委员会同意可能需要进一步收紧政策，将在8月会议上重新考虑。

  新西兰统计局公布的新西兰第二季度通胀数据显示，新西兰第二季度通胀季率为1.2%，预期为1.0%，前值为1.2%：

  新西兰第二季度通胀季率为1.2%，预期为1.0%，前值为1.2%

  新西兰第二季度通胀年率6.0%，市场预期为5.9%，前值为6.7%。

  欧洲市场

  欧洲央行（ECB）管理委员会成员克拉斯·诺特（KlaasKnot）周二表示，7月之后的加息很可能，但不确定。本周早些时候，欧盟经济专员保罗·真蒂洛尼表示，2024年欧元区通胀率将接近2%的目标，而不是欧洲央行对2025年通胀率的预测。

  美国市场

  美国6月零售销售月率录得0.2%，为连续第三个月增长，低于预期的0.5%，前值从0.3%上修至0.5%。数据公布后，交易员已完全定价下周美联储将加息25个基点。美国6月工业产出月率录得-0.5%，为2022年12月以来最大降幅。

  美国财长耶伦表示，美国招聘需求的“热度”已经减弱，有充分的理由认为美国住房通胀会下降，不要太看重6月CPI报告。

  市场消息称，美国银行业面临比巴塞尔标准更严格的抵押贷款资本规则。

  路透社在7月调查中对106位经济学家进行了调查，结果显示：预期美国联邦储备委员会将於7月26日将基准隔夜利率上调25个基点，至5.25%-5.50%区间。

  这项民意调查还显示，大多数受访者（106位受访者中有87位）预计美联储7月加息将是当前紧缩周期的最後一次加息。

  但值得注意的是，约55%的受访者预计到2024年3月底前美联储至少会降息一次，而此前这一比例为78%，这表明利率将在更长时间内走高。

  调查结果还提出，在回答附加问题的经济学家中，略占多数的经济学家（23人中有14人）表示，薪资通胀将是核心通胀中最具粘性的分项。