今日外汇交易必读：美联储9月暂停加息又获“支持票” 美元在美国CPI后保持强势

  外汇市场走势分析

  周五亚盘，美元指数窄幅震荡，目前交投于102.62附近。美元指数周四转跌为升，受助于兑日元上涨，投资者消化美国7月通胀数据，数据显示消费者物价微幅攀升，但通胀仍远高于美联储2%的目标。

  日内投资者需要关注的重点数据：英国6月工业产出月率，英国6月工业产出年率，英国6月季调后商品贸易帐，英国6月季调后贸易帐，英国6月GDP月率，美国7月PPI年率，美国7月核心PPI年率，美国8月密歇根大学消费者信心指数初值。需要关注的大事件包括IEA公布月度原油市场报告。

  主要货币走势分析

  美元指数：截止发稿，美元指数交投于102.62附近。美元指数周四转跌为升，受助于兑日元上涨，投资者消化美国7月通胀数据，数据显示消费者物价微幅攀升，但通胀仍远高于美联储2%的目标。技术面上，如果日线收盘突破5月31日以来的下行阻力线，目前在102.50附近构成短期支撑位，美元指数多头将指向上周录得的月度高点102.85附近。

  欧元：截止发稿，欧元/美元徘徊于1.0989附近。昨日欧元/美元上涨，收报1.0980，涨幅0.06%%。欧洲央行对9月暂停加息持开放态度。8月3日，欧洲央行执委表示，将在9月决定是否暂停加息，提前预告数月后的行动会适得其反。技术面上，每日收盘超过三周前的阻力线，现在立即支撑在1.0950附近，最近没有采取行动，但仍让欧元/美元买家充满希望。复苏举措需要从1.1055左右的21-DMA门槛进行验证。

  英镑：截止发稿，英镑/美元徘徊于1.2681附近。昨日英镑/美元收低，收报1.2675，跌幅0.34%。随着英国央行更接近于结束货币紧缩周期，今年英镑出人意料的反弹可能终于失去了动力。技术面上，MACD信号看跌也加剧英镑看跌倾向。不过RSI接近超卖暗示该货币对将反弹脱离上述通道底部线，目前接近1.2570。

  外汇市场消息汇总

  1、美国初请失业金人数略有上涨

  上周美国初请失业金人数上升，显示强劲的就业市场正在逐渐降温。数据显示，上周初请失业金人数录得24.8万人，较上月小幅增加了2.1万人。此前美国历史最悠久、规模最大的卡车运输公司之一Yellow关闭，威胁到3万个工作岗位。截至7月29日当周，持续申领失业救济金人数经季节性调整后降至168.4万人。

  2、“新美联储通讯社”：通胀回升，但温和的物价压力可能令美联储维持利率不变

  “新美联储通讯社”、华尔街日报记者Nick Timiraos等人在美国CPI数据发布后撰文称，美国7月CPI同比涨幅有所上升，但当月的环比价格压力仍然温和，核心CPI的进展令人鼓舞，这可能会阻止美联储在9月份加息。Timiraos援引美联储主席鲍威尔的话说，美联储正在寻求劳动力市场的进一步疲软，包括工资增长放缓。

  3、美联储戴利：通胀虽如预期下降，但平衡经济仍有更多工作要做

  美联储戴利在周四表示，通胀和就业增长正如预期般下降，但平衡经济仍有更多工作要做，她希望在决定是否进一步加息之前有更多证据。她认为，虽然通货膨胀正在下降，但仍然太高，今日公布的CPI报告与美联储预测的逐渐放缓相符。她看到了经济在放缓，但还没有到达他们想要的地步，企业仍很难找到工人。她表示，美联储还有“更多工作要做”，她还没有决定是否支持下个月加息，也没有决定如何完成她的经济预测。她还暗示，美联储可能会在更长时间内将利率维持在峰值水平，明年之前不会有降息的讨论。

  4、美联储9月维持利率不变的概率为89.5%

  据CME“美联储观察”：美联储9月维持利率在5.25%-5.50%不变的概率为89.5%，加息25个基点至5.50%-5.75%区间的概率为10.5%；到11月维持利率不变的概率为67.2%，累计加息25个基点的概率为30.1%，累计加息50个基点的概率为2.6%。

  机构观点汇总

  1、荷兰国际：英镑兑欧元料将在2023年晚些时候下跌；

  荷兰国际外汇分析师Chris Turner在一份报告中表示，在最新公布的数据显示英国房价大幅下跌后，预计英镑兑欧元将在2023年晚些时候下跌，因市场对英国央行暂停加息周期的预期升温。他表示，房价的下跌可能会反映在英国消费者的信心和支出上。他们还预计，这将对英国央行加息周期的定价构成压力，现预计英国央行仍将再加息50个基点。Turner预计欧元兑英镑将在2023年晚些时候到达0.88；

  2、澳洲联邦银行：美元兑日元可能会继续受到支撑；

  ①日本央行在上月底决定放松对长期收益率的控制，但决策者们强调，这一变化只是技术性调整，旨在延长主要由负短期利率所定义的刺激措施的有效期。

  ②澳洲联邦银行（CBA）策略师Kristina Clifton在一份报告中写道：“本周早些时候公布的日本薪资数据疲软，这让我们更加确信日本央行将在今年剩余时间内维持负0.1%的利率不变。美国和日本的相对货币政策前景表明，美元兑日元可能会继续受到支撑。

  3、加拿大皇家银行经济部：美联储不太可能提高利率，除非通胀出现更大幅度的加速

  加拿大皇家银行经济学家研究部预计美联储不会再加息。当前的货币政策已经非常限制性了。在宏观经济复苏的背景下，美国的通胀压力有所缓解，这令人鼓舞，也让人们希望通胀能够放缓，回到美联储 2% 的通胀目标，而不会导致经济大幅恶化。监於消费者购买力已经受到打击的早期迹象，我们仍然认为这种可能性不大。家庭财务缓冲正在减弱，拖欠贷款的情况已经在增加。高利率将继续抑制信贷需求，使借贷支持消费更具挑战性。事实上，目前的货币政策已经非常具有限制性。 如果通胀不出现更大幅度的加速，美联储不太可能推高利率。我们预计，美联储将在 2024 年保持利率稳定，等待更多经济疲软的迹像出现。

  4、荷兰合作银行：能源价格上涨可能成为欧元的不利因素

  本周液化天然气的波动本身就表明，欧洲对能源的敏感度仍然很高。因此，荷兰合作银行的经济学家预计欧元将下行。从三个月的角度看，欧元/美元的汇率为 1.08。虽然对利率差走高的预期是货币支持因素的典型例子，但在现实中，如果对经济增长的担忧加剧，利率走高可能不会对货币起到支持作用。 监於能源价格的上涨会加剧对欧元区长期增长的担忧，我们将谨慎看待液化天然气价格的波动，并将其作为增持欧元多头头寸的理由。由於欧洲央行的政策利率可能已经达到顶峰，而且欧元区面临经济逆风，我们认为市场对欧元的看多情绪过於浓厚。 从三个月的角度来看，我们认为欧元/美元的汇率为 1.08。

  （亚汇网编辑：林雪）