今日外汇交易必读：美联储仍保持谨慎令美元反弹，关注美联储官员讲话

周五亚盘，美元指数维持震荡，美元周四从100日均线附近展开反弹，收盘上涨了0.2%，盘中早些时候曾创下数月新低104.08，因为数据显示美国4月份消费者物价涨幅低于预期。美元走强使得黄金对其他货币持有者而言更加昂贵。与此纽约联储主席威廉姆斯表示，通胀降温的利好消息不足以要求美联储很快降息。根据CME的FedWatch工具，市场参与者认为美联储在9月份降息的概率约为66%。本交易日经济数据相对较少，投资者需要重点关注美联储官员的讲话和地缘局势的相关消息。

  主要货币走势分析

  美元指数：截止发稿，美元指数现报104.56，日内上涨0.05%。美国经济正在暗示放缓，首次申请失业救济人数意外上升和费城联储制造业调查收缩就是明证。周三公布的弱于预期的通胀数据支持了这一观点，这让市场希望美联储（Fed）可能会尽早考虑降息，这一论点会削弱美元。技术上，周四相对强弱指数（RSI）持平于负值区域，表明买盘势头减弱。这意味着，需求正在下降，但抛售势头并没有变得更强劲。移动平均收敛散度 （MACD） 呈现平坦的红色条，这表明情况类似——多头和空头目前似乎都没有牢牢控制价格势头。
  欧元：截止发稿，欧元/美元现报1.0681，日内下跌0.05%。欧元兑美元周四小幅回落，回落至1.0880下方，因美元大致收复了本周早些时候的失地。该货币对在本周仍然明显上涨，但美元晚些时候可能会休市，因为投资者对美联储（Fed）的降息立场持怀疑态度，并将一只脚放在避险美元上。技术上，看涨势头使欧元/美元重新回到 200 日均线 1.0799 上方，该货币对从一个摆动低点上涨 2.5% 至 1.0600 手柄。技术上限在3月份的摆动高点1.0980，如果要回落到1.1000，多头将面临艰巨的任务。
  英镑：截止发稿，英镑/美元现报1.2662，日内下跌0.05%。英镑/美元在周五亚洲早盘时段小幅上涨至1.2670附近。与此美元指数（DXY）在前一交易日回落至104.00附近的数周低点后收复了一些失地。美联储（Fed）对通胀和今年降息的可能性持谨慎态度。投资者将从当天晚些时候美联储的卡什卡里、沃勒和戴利的讲话中获得更多线索。技术上，英镑/美元在短暂测试1.2700后从周高点回落，因为买家未能果断突破该水平，随后是4月9日的高点1.2709。如此，上升趋势仍然完好无损，买家得到了喘息的机会。另一方面，周四的回撤趋势可能会挑战 5 月 3 日高点和 100 日移动平均线 （DMA） 在 1.2634/31 附近的汇合处，然后跳水至 50 日移动均线 1.2594。
  外汇市场消息汇总

  1、前日本央行首席经济学家：日本央行可能最早在6月加息

  一位前日本央行首席经济学家称，从调整“过度”宽松政策的空间来看，日本央行今年最多可能再加息三次，下一次行动最早可能在6月。“这可能听起来有些极端，但如果在6月加息也没关系，”经济学家Toshitaka Sekine周三接受媒体采访时称。Sekine的观点比大多数日本央行观察人士更为鹰派，越来越多的分析师指出日本央行有7月加息的风险，因为日元走弱加剧了价格趋势走高的风险。Sekine认为，日本央行将采取机会主义的政策方针，在实际利率仍显著为负的情况下在可能时逐步削减宽松。“我的感觉是，如果条件足够有利，即使央行今年再加息三次也完全没有问题，”现任一桥大学经济学教授的Sekine说。“没有必要说央行会在0.25%或0.5%触及上限。只要环境允许，他们就可以逐步加息。”

  2、三位美联储官员齐放鹰：利率应在更长时间内保持在高位

  三位美联储官员表示，在政策制定者等待更多通胀放缓的证据之际，美联储应在更长时间内将利率保持在高位，这表明官员们不急于降息。克利夫兰联储行长Loretta Mester、纽约联储行长John Williams和里士满联储行长Thomas Barkin周四分别表示通胀可能需要更长时间才能达到2%的目标。

  Mester今年在决策方面有投票权。她将在6月底任期届满时卸任。她重申了本周早些时候发表的评论，称货币政策处于良好境地，现在说通胀进展停滞为时过早。Williams在周四发表的路透采访中也发表了类似的评论，称他认为现在没有理由调整货币政策。他说：“我不指望在短期内获得我们需要看到的对通胀向2%目标迈进的更大信心”。美联储决策者下次会议将于6月11日至12日举行。

  3、英媒：通胀令英国变成“储蓄型国家”

  据英国泰晤士报，决议基金会的数据显示，通货膨胀使人们的储蓄率达到了三十年来的最高水平，减少了500亿英镑的支出，从而深刻地重塑了经济。该经济智库在一份报告中称，在生活成本危机期间，家庭消费的萎缩程度超过了实际收入的下降，多余的现金被存入了储蓄账户。

  与2019年三个月(新冠疫情爆发前的一个季度)相比，英国家庭实际可支配收入减少了1.1%，即每年减少280英镑。所谓的实际支出下降幅度要大得多，下降了4.7%，即每年1200英镑。该基金会表示，二者之间近1000英镑的差额已被人们存储起来。

  机构观点

  1、机构：新西兰联储下周料将继续维持利率不变

  据调查，所有受访分析师均称，新西兰联储下周三将把基准利率维持在5.50%不变。澳新银行、新西兰ASB银行和西太平洋银行预计，明年之前央行利率不会有变化。克威银行和新西兰银行则预计，央行将于今年第四季度首次下调利率。克威银行首席经济学家Jarrod Kerr表示，我们正在纠结于开始（降息）的日期，是11月还是明年2月，但方向非常明确。明年利率将会降低，这将有助于经济的再平衡和资产市场的反弹，尤其是住房市场。

  2、美国银行：四月CPI提供了一些缓解 仍预计美联储将在12月首次降息

  美国银行分析师表示，美国4月份消费者价格指数略有走软，但不足以显著改变美联储对通胀的谨慎立场，仍预测美联储将于2024年12月首次降息。核心通胀率(尤其是服务业)的持续高企，支持了谨慎的前景，导致首次降息的时间表保留在12月。

  3、对冲基金Rokos高管：今年美联储不太可能降息
 

  Management的全球市场主管Richard Tang认为，今年美联储不太可能放松货币政策。Tang表示，通胀路径变得非常难以预测，特别是在今年晚些时候总统大选的背景下。市场目前预期今年会有两次降息。“今年美联储不太可能能够降息，”Tang周四接受彭博电视采访时说。“即将迎来非常重要的总统大选，它的确会影响政策，所以一旦考虑这一切后，下一次会议是降息还是加息几乎就是50对50的押注了。”